Banca Generali ha introdotto un'ampia espansione della sua offerta di strategie d'investimento, presentando 14 nuovi fondi gestiti da LUX IM, la Sicav di BG FML. Questa iniziativa mira a supportare gli investitori che desiderano aumentare la loro partecipazione nel settore azionario, un segmento che storicamente ha dimostrato di generare maggiore valore nel lungo periodo, pur mantenendo una protezione efficace contro le fluttuazioni del mercato. L'approccio si concentra sull'equilibrio tra crescita e sicurezza, rispondendo alle preoccupazioni degli investitori riguardo alle incertezze geopolitiche e ai massimi di mercato.
Andrea Ragaini, vicedirettore generale di Banca Generali, ha evidenziato in un'intervista a Milano Finanza la necessità di guidare i clienti verso una maggiore esposizione azionaria, nonostante le attuali condizioni di mercato complesse. Per affrontare queste sfide, è stata introdotta una soluzione innovativa denominata Equity a Scadenza Protetto. Questi fondi, con una durata fissa di sei anni, come il Lux Im Equity Global Upside, permettono agli investitori di beneficiare della crescita del mercato azionario, garantendo al contempo la protezione del capitale a scadenza, similmente ai titoli di Stato.
Il meccanismo di salvaguardia del capitale a scadenza è fondato su un portafoglio di Buoni del Tesoro Poliennali (Btp). La redditività a scadenza è strutturata per offrire fino al 60% del valore massimo raggiunto dal paniere di fondi azionari sottostanti, rilevato su base mensile. Ragaini ha sottolineato come questo fondo rappresenti una nuova classe di attività, progettata per contenere l'impatto emotivo degli investitori e la loro reticenza a entrare nei mercati, partendo con un limite di 300 milioni di euro e beneficiando di una tassazione agevolata al 12,5% grazie all'utilizzo di swap basati su titoli di Stato.
Tra le nuove proposte di Lux Im, spiccano anche i prodotti Step-In, che iniziano con una componente obbligazionaria o monetaria e si spostano gradualmente verso il mondo azionario in un lasso di tempo predefinito, in base alle preferenze del cliente. Questo ingresso scaglionato mira a mitigare il rischio di investire in un unico momento potenzialmente sfavorevole per i mercati azionari. Le simulazioni di Banca Generali hanno mostrato risultati positivi in nove anni su dieci negli ultimi 25 anni, validando l'efficacia di questo approccio.
Infine, la piattaforma LUX IM include una soluzione strutturata gestita da JP Morgan, basata su un sistema systematic edge. Questo strumento, attraverso l'acquisto e la vendita di opzioni, consente agli investitori di partecipare al mercato azionario 'tagliando le code', ovvero limitando le oscillazioni estreme sia al rialzo che al ribasso, contribuendo così a ridurre la volatilità complessiva del portafoglio.
Questi nuovi fondi riflettono l'impegno di Banca Generali nel fornire strumenti d'investimento sofisticati che rispondano alle esigenze dei clienti in un panorama finanziario in continua evoluzione, offrendo opportunità di crescita con un'attenzione particolare alla gestione del rischio e alla stabilità del capitale investito.
